La gran ventaja de trabajar un poco más durante la jubilación

Los expertos en jubilación suelen recomendar trabajar más tiempo si no ha ahorrado lo suficiente. Pero tal vez no se dé cuenta de lo poderoso que puede ser un poco de trabajo extra.

Los investigadores que compararon el rendimiento relativo de trabajar más tiempo con el de ahorrar más el año pasado llegaron a algunos hallazgos sorprendentes. Entre ellos:

  • Trabajar de tres a seis meses más equivalía a ahorrar un 1% adicional durante 30 años.
  • Trabajar solo un mes más fue similar a ahorrar un 1% adicional durante 10 años antes de la jubilación.
  • Retrasar el inicio de la jubilación entre los 62 y los 66 años podría elevar el nivel de vida anual y sostenible de una persona en un 33%.

Retrasar el inicio de la jubilación entre los 62 y los 66 años podría elevar el nivel de vida anual y sostenible de una persona en un 33%.

Esta es una gran noticia para las personas de 50 y 60 años que están tratando de ver cuando retirarse y son capaces y están dispuestos a permanecer en el trabajo. Pero las personas más jóvenes no deberían usar los hallazgos como una excusa para ignorar sus 401 (k), ya que muchas personas se jubilan antes de lo planeado.

“Vería esto como un mensaje positivo para las personas que tal vez no ahorraron tanto como podrían y se preguntan qué hacer”, dice la investigadora Sita Slavov, profesora de políticas públicas en la Universidad George Mason en Arlington, Virginia y miembro de la facultad de investigación de la Oficina Nacional de Investigación Económica. «No usaría esto para aconsejar a los jóvenes que no ahorren».

Nivel de vida potencialmente más alto

El estudio, que Slavov fue coautor de su ex profesor de la Universidad de Stanford John Shoven y dos de sus otros estudiantes, Gila Bronshtein y Jason Scott, primero comparó los efectos de ahorrar más, trabajar más tiempo o recortar los gastos de inversión.

Utilizaron hogares teóricos que ahorran el 9% de su salario durante 30 años a partir de los 36 años. Luego analizaron los hogares reales del Estudio de salud y jubilación de la Universidad de Michigan, que rastrea a miles de personas de 50 años o más. Las tendencias fueron las mismas: trabajar más tiempo tuvo el mayor impacto en el nivel de vida del hogar durante la jubilación.

Eso tiene sentido. Cuando eres joven, tus ahorros tienen décadas para que aumenten los rendimientos compuestos. Del mismo modo, mantener bajas las tarifas de inversión significa que una mayor parte de su dinero está disponible para capitalizar. Por lo tanto, un aumento en los ahorros o una disminución en los gastos puede tener un impacto descomunal.

Cuando sea mayor, sus ahorros tendrán menos tiempo para crecer: la pista que tiene delante es más corta. Entonces, trabajar más tiempo comienza a tener el mayor efecto.

La mayor parte del beneficio proviene de retrasaar el inicio de las cotizaciones a la Seguridad Social , encontraron los investigadores, pero la contribución continua a las cuentas de jubilación y el retraso en el retiro de esas cuentas también son factores.

No es obligatorio empezar a cotizar a la Seguridad Social cuando uno se jubila, o viceversa, pero la mayoría de la gente lo hace, señala Slavov, por lo que el estudio se estructuró para reflejarlo.

Lo que puede costarle reclamar a los 62 años

Comenzar a cotizar para el Seguro Social a los 62 años, la edad más temprana en la que puede reclamar los beneficios de jubilación, significa asegurar un cheque permanentemente más pequeño. Su cheque podría ser hasta un 76% más grande si espera hasta los 70 años, cuando su beneficio mensual llega al máximo.

El retraso aumenta sus cheques en aproximadamente un 7% cada año entre los 62 años y lo que se conoce como su plena edad de jubilación: actualmente 66, pero aumenta a 67 para las personas nacidas en 1960 y después.

Después de la plena edad de jubilación, su beneficio aumenta en un 8% cada año que retrasa.

Las ventajas de retrasar las cotizaciones al Seguro Social por lo general, son tan buenos que muchos planificadores financieros ahora recomiendan a los clientes que aprovechen otros recursos, incluidos los fondos de jubilación, si eso les permite posponer el reclamo.

Las ventajas de retrasar las cotizaciones al Seguro Social suelen ser tan grandes que muchos planificadores financieros ahora recomiendan a los clientes que aprovechen otros recursos … para posponer los reclamos.

Gracias a las bajas tasas de interés actuales, no hay otra inversión que ofrezca un rendimiento garantizado tan alto. Y si bien los cheques más grandes están diseñados para compensar el hecho de que las personas que reclaman más tarde recibirán menos pagos durante su vida, una mayor esperanza de vida significa que la mayoría de las personas verán más dinero en general con la espera.

La demora es particularmente ventajosa para las personas que ganan más en una pareja casada y para las personas solteras, según una investigación previa de Slavov con Shoven.

Sus últimas investigaciones muestran que, en general, las personas con menores ingresos se benefician aún más del retraso que las personas con mayores ingresos. De nuevo, esto tiene sentido, porque la Seguridad Social es progresiva. Está diseñada para reemplazar una mayor proporción de los ingresos de las personas con menores ingresos. Cuanto más se dependa de la Seguridad Social, más se puede pagar por esperar, si se puede.

Slavov reconoce que la pérdida del trabajo, la mala salud o la necesidad de cuidar a un ser querido a menudo pueden empujar a las personas a jubilarse antes de lo planeado. (Un estudio de TransAmerica de 2018 encontró que el 56% de los jubilados encuestados se jubilaron antes de lo esperado).

“Estos resultados se aplican realmente a las personas que tienen la opción de trabajar más tiempo”, dice Slavov. «Obviamente, esa no será una opción para todos».